Контракт Хеджирования

Контракт хеджирования (Hedge Contract)- это форма страхования, которую инвесторы используют для хеджирования от риска финансовых потерь. Обычно хедж предназначен для защиты от колебаний цен на рынке.

Что такое контракт хеджирования?

Хедж — инвестиционная позиция, направленная на компенсацию потенциальных потерь или прибылей, которые могут быть вызваны инвестициями-компаньонами. Проще говоря, хедж используется для хеджирования первоначального инвестиционного риска.

Хеджирование - это использование позиции на одном рынке для компенсации потенциальных потерь или прибылей на другом рынке. Оно предотвращает существенные потери, снижая риск того, что неожиданное движение повлечет за собой убытки, превышающие первоначальные инвестиции.

Как правило, для этого используются производные инструменты (опционы, фьючерсы и свопы) или синтетические инструменты (форварды, фьючерсы и свопы). Хеджирование может также использоваться для защиты от колебаний валютных курсов и других рисков.

Контракт хеджирования — это тип производного инструмента, похожий на форвардный контракт, но с некоторыми важными различиями. Форвардный контракт — это договор между двумя сторонами о покупке или продаже согласованного количества определенного товара по установленной цене на определенную дату в будущем, который позволяет покупателю зафиксировать свои затраты на товар или услугу, что может оказаться полезным в случае роста цены на товар и может обеспечить значительное финансовое преимущество покупателю.

Контракты хеджирования могут быть использованы как форма страхования от неблагоприятных изменений цен. Поэтому они часто применяются предприятиями как часть стратегии управления рисками и товаропроизводителями, например, фермерами, имеющими значительные активы в виде урожая, стоимость которого может значительно снизиться в случае неурожая.

Форвардный контракт. Это инструмент хеджирования, который подразумевает продажу определенного товара, валюты или ценной бумаги по определенной цене с поставкой на заданную дату. Цель форвардного контракта — уменьшить риск для обеих сторон. Предположим, вы владеете несколькими нефтяными скважинами в Калифорнии и опасаетесь, что цена на нефть упадет до того, как вы сможете осуществить следующую поставку. Вы можете приобрести форвардный контракт, гарантирующий, что вы получите 100 долларов за баррель, вне зависимости от рыночной стоимости на момент отгрузки.

Фьючерсный контракт. Cоглашение между двумя сторонами о покупке или продаже товара или финансового инструмента по определенной цене в определенное время в будущем или в согласованную дату в будущем. При этом покупатель фьючерсного контракта занимает длинную позицию, а продавец — короткую. Данная сделка направлена на снижение риска путем фиксации цены до того, как вам фактически потребуется купить или продать товар или финансовый инструмент. Фьючерсные контракты стандартизированы, благодаря чему ими легко торговать на биржах. Обе стороны договариваются о качестве и количестве того, что будет обмениваться. На фьючерсных биржах обращаются многие товары, такие как сельское хозяйство, металлы и сырая нефть.