Что такое криптовалюта? Подробное руководство для начинающих

Криптовалюты активно интегрируются в повседневность: их начинают принимать в качестве оплаты, все больше пользователей занимаются трейдингом и инвестициями, растет количество сервисов, связанных с криптодеятельностью. Но многие по-прежнему недостаточно хорошо понимают, что такое криптовалюта и как она работает.

Команда экспертов TGDRatings.com представляет простое объяснение, что такое крипта, как она работает, где используется и как на ней заработать.

Основы криптовалюты

Для начала рассмотрим понятие криптовалюты, историю ее создания и принципиальные отличия цифровой валюты от традиционной.

Что такое криптовалюта?

Криптовалюта – это цифровой актив, работу которого обеспечивает децентрализованная сеть, состоящая из компьютеров-узлов (нод). Основной технологией большинства криптовалют является блокчейн – база данных, которая хранится в узлах-нодах, специальным образом шифруется и обновляется по мере использования криптовалюты.

В основном криптовалюты используются как средство расчетов между пользователями и как инструмент для инвестиций, но существует множество других специфических способов применения крипты. Например, ее используют как: средство сохранения стоимости, средство оплаты комиссий при переводах внутри блокчейнов, актив, дающий право участвовать в управлении децентрализованными организациями и т.д.

Краткая история криптовалюты

Попытки организовать передачу ценности при помощи интернета появлялись еще на заре его появления. Одним из первых авторов систем, отдаленно напоминающих криптовалюту, был американский криптограф Дэвид Чаум. Однако его проект DigiCash потерпел крах из-за отсутствия надежных моделей шифрования и простоты, с которой можно было подделать цифровые монеты.

Следующим шагом на пути к криптовалютам стал проект b-money американского программиста Вэй Дая. Ключевыми особенностями b-money были алгоритм консенсуса Proof-of-Work (PoW), который подтверждал транзакции, и децентрализованная база данных, хранящая информацию обо всех переводах в сети.

Что такое криптовалюта Подробное руководство для начинающих — Биткоин – самая известная в мире криптовалюта

До блокчейна оставался один шаг. Его разработал анонимный пользователь интернета (или группа пользователей) под ником Сатоши Накамото в 2009 году. Накомото опубликовал в свободном доступе принципы работы блокчейна и запустил Bitcoin, ставший главной криптовалютой мира.

Далее пришел черед канадского программиста русского происхождения Виталика Бутерина. Бутерин стоял у истоков блокчейна Ethereum, позволяющего использовать смарт-контракты. Эта технология дала разработчиков возможность создавать собственные приложения на основе блокчейна, а сеть Ethereum упростила запуск новых криптоактивов, выступая для них архитектурной основой.

В чем разница между криптовалютами и традиционными валютами

Криптовалюты имеют несколько принципиальных отличий от традиционных криптовалют:

Относительная анонимность. Публичная информация о владельце средств представлена только его адресом (можно создать любое количество адресов). Без специальных средств анализа блокчейна невозможно идентифицировать владельца;
Отсутствие физической формы. Криптовалюта – это просто кусок программного кода;
Отсутствие единого эмитента. Криптовалюта не выпускается центральными банками какой-либо страны. За выпуск монет отвечают ноды блокчейна.

Технологии, стоящие за криптовалютами

Основу архитектуры криптовалют составляют три технологических решения: блокчейн, криптографическое шифрование, децентрализация.

Рассмотрим их подробнее.

Блокчейн: основа криптовалют

Блокчейн представляет собой последовательность связанных блоков, хранящих зашифрованную информацию о транзакциях. У каждого узла есть своя копия блокчейна. Ноды также отвечают за достижение консенсуса, подтверждение новых блоков и передачу этой информации остальным нодам.

Самыми популярными алгоритмами консенсуса являются Proof-of-Work (PoW) и Proof-of-Stake (PoS). Существует также большое количество их расширений и разновидность. Для подтверждения транзакций в PoW решается криптографическая задача, для такого же действия в PoS – блокируются средства, которые работают как гарантия достоверности данных.

Алгоритм консенсуса также является механизмом эмиссии новой криптовалюты. За выпуск монет у криптовалют с алгоритмом консенсуса PoW отвечают майнеры, у криптовалют с PoS – узлы-валидаторы.

Блокчейн – важная часть архитектуры криптовалют

Криптография и безопасность транзакций с криптовалютами

Криптография в криптовалютах представлена хэш-функциями. Хэш-функции – специальные алгоритмы, которые позволяют превратить набор данных в строку псевдослучайных чисел – хэш. Причем малейшее изменение в начальном наборе приведет к тому, что хэш изменится. Каждый последующий блок в блокчейне связан с предыдущим блоком при помощи хэша (фактически эта строка работает как ссылка на предыдущий блок).

Такая архитектура связи блоков позволяет сделать блокчейн устойчивым к изменению информации. Если что-то поменяется в одном блоке, то у него будет новый хэш, а это сделает все последующую цепочку неверной.

Для переводов монет внутри блокчейна используются адреса – строки кода определенного вида. Адреса внутри блокчейна используют два типа ключей – публичный (открытый) и приватный (закрытый). Публичный ключ – это внешний адрес, видный всем пользователям блокчейна, на который пересылаются монеты. Приватный ключ используется владельцем для подписи транзакций (подпись нужна, чтобы было понятно, с какого адреса на какой были присланы монеты) и доступа к адресу.

Для работы с блокчейн-адресами используются специальные приложения – кошельки.

Приватный ключ – это секретная информация, изначально известная только владельцу адреса. Если закрытый ключ попадет в руки злоумышленника, то последний получит доступ к публичному ключу адреса, а, следовательно, и к монетам пользователя.

Процесс перевода криптовалюты внутри блокчейна выглядит следующим образом:

Пользователь передает в блокчейн информацию о сумме перевода и адресе назначения: сколько и куда переводить;
Эти данные подтверждаются при помощи приватного ключа;
Переданная информация включается в один из блоков, который обрабатывают (добывают) ноды;
Как только блок с транзакцией будет подтвержден алгоритмом консенсуса, транзакция будет совершена и монеты появятся по адресу перевода.

Децентрализация: ключевая особенность криптовалют

Одна из фундаментальных особенностей криптовалюты – децентрализация. Блокчейн, как распределенная база данных, очень устойчив к внешним атакам и практически не подвержен внешней регуляции. Чем больше нод поддерживает блокчейн, тем ниже его уязвимость к атакам изнутри системы.

Например, для захвата блокчейна Биткоина нужен либо контроль над 51% нод, либо возможность расшифровать хэш. Сделать последнее не позволяют текущие компьютерные мощности, а контроль 51% нод весьма затратное мероприятие (в Биткоине их более 13000 тысяч).

Как использовать криптовалюты

Интеграция криптовалют в реальный мир все еще продолжается. Пока можно уверенно говорить о следующих устоявшихся сферах применения крипты: торговля, инвестирование и платежи в приложениях.

Покупка и продажа криптовалют

Купить криптовалюты можно множеством способов: на CEX и DEX-биржах, в обменниках, P2P-платформах, в специализированных сервисах (Banxa, Simplex и тд.), в приложениях (например, в играх), посредством телеграм-ботов и др.

Наиболее распространенным методом при этом является покупка на CEX – централизованных криптобиржах. Такие площадки отличаются высокой ликвидностью, выгодным курсом, понятным интерфейсом и удобством, высоким уровнем безопасности, большим количеством доступных монет, наличием способов для дополнительного заработка и тд. К наиболее известным централизованным криптовалютным биржам относятся: Binance, Kucoin, Bybit и другие.

Хранение криптовалют: кошельки и безопасность

Крупные криптовалютные биржи имеет множество настроек, связанных с обеспечением безопасности аккаунтов пользователей. В частности, к ним относятся: прохождение KYC-процедур (идентификация пользователей), двухфакторная аутентификация, установка паролей на аккаунты и кошельки пользователя, антифишинговые коды, менеджмент устройств и другие методы защиты.

Однако при всех их преимуществах в плане безопасности, хранение купленной криптовалюты на бирже считается ненадежным способом, т.к. они могут быть подвержены взломам. Для этого рекомендуется использовать специальные программные и аппаратные криптокошельки.

Читайте также: Криптовалютные кошельки.

Программные кошельки – это семейство приложений для смартфонов и персональных компьютеров, которые позволяют пользователю распоряжаться своей криптовалютой при подключении к интернету. К таким кошелькам относятся, например, Trust Wallet и Exodus. Из-за постоянного подключения к сети, такие кошельки обеспечивают более быстрый доступ к криптовалюте, но менее безопасны, чем аппаратные аналоги. В результате взлома злоумышенники могут получить доступ к приватным ключам таких кошельков. Потому за безопасность отвечает сам пользователь: устанавливает сложный пароль, следит за сохранностью секретной фразы и использованием приватных ключей.

Аппаратные кошельки представляют собой физические устройства для хранения криптовалюты. Чтобы проделать какие-то манипуляции с монетами, нужно подключить устройство к интернету. К такому типу устройств относятся, например, кошельки Ledger или Trezor. Аппаратные кошельки считаются наиболее безопасным способом хранения криптовалют. Приватные ключи хранятся на самих кошельках, потому доступ к ним есть только у владельца устройства.

Использование криптовалют для транзакций и платежей

Криптовалютами можно оплачивать некоторые услуги и товары. Из последних примеров – оплачивать криптовалютой покупки можно в магазинах Gucci и Balenciaga. Однако это касается криптовалют из топ-10 или 20 по капитализации. Это же относится к криптоматам (аналоги банкоматов), которые позволяют снимать фиатные деньги в обмен на крипту (как правило, на Биткоин).

Чаще криптовалюты используются во внутренних экосистемах игр, спортивных клубов, проектов метавселенных и т.п. Например, к такому типу относится монета AXS – внутренняя монета игры Axie Infinity, которая выполняет не только функцию игровой валюты (покупка/продажа предметов), но также является токеном управления игровой платформы и доступна для стекинга.

Инвестиции в криптовалюты

Из-за высокой волатильности большинства монет (резких движений цены), инвестирование в криптовалюты на короткий период может быть крайне рискованным занятием.

Инвестиции в криптовалюту – рисковое занятие

С точки зрения инвестиций, более приемлемым считает длительное владение криптовалютами. Среди активных пользователей крипты такой подход получил название HODL или ходлинг (из-за простого механизма “купил и держи”, его часто рекомендуют новичкам).

Нужно помнить, что ходлинг не отменяет необходимости внимательного изучения проекта перед вложением в него денег. Также нужно помнить о рисках: потенциальная надежность проекта не исключает вероятности потерь денег или длительных периодов низких цен на выбранную для инвестиции монету.

Важной составляющей успешного инвестирования в криптовалюты также является наличие и следование стратегии инвестирования.

Как инвестировать в криптовалюту

Чтобы начать инвестировать в криптовалюту, нужны свободные средства, надежная площадка для покупки крипты и правильные монеты для формирования портфеля. Рассмотрим эти составляющие подробнее.

Биржи криптовалют

Ранее в статье биржи уже упоминались как наиболее удобный, безопасный и простой способ покупки криптовалют. Именно этот способ рекомендуется для большинства пользователей. Перед тем как остановить свой выбор на какой-нибудь бирже:

Ознакомьтесь с ее интерфейсом. Он должен быть удобным и понятным;
Почитайте отзывы. Особое внимание уделите негативным отзывам с обоснованными претензиями. Изучите, как реагирует и реагирует ли на негатив на открытых площадках служба поддержки (например, на trustpilot);
Почитайте о методах защиты аккаунтов и кошельков на бирже, изучите историю взломов (если они были) и поведение площадки во время них, найдите информацию о текущем количестве средств в страховых фондах биржи;
Изучите список доступных монет;
Изучите методы ввода/вывода средств (фиата и криптовалюты), комиссии, лимиты, применяемые на бирже;
Уточните необходимость прохождения KYC.

Вы можете выбрать любые торговые платформы. Команда TGDRarings.com рекомендует использовать следующие проверенные площадки: Binance, Kucoin, Bybit, OKX и Gate.

Риски и вознаграждение от инвестиций в криптовалюты

Криптовалюты – достаточно молодая отрасль. Потому инвестиции в нее можно рассматривать как вложение на перспективу, что открывает потенциальные возможности получить высокую доходность на долгосрочном горизонте.

Обратная сторона таких возможностей – сверхриски. Только в 2022-23 годах огромный урон инвесторам и индустрии нанесли крах блокчейна Terra и биржи FTX, банкротство банков Silvergate и Signature, обслуживающих криптопроекты, давление со стороны регуляторов CША на ключевые платформы и их основателей. Подобные события фактически не прогнозируемы, поэтому застраховаться от убытков нереально.

Кроме инфраструктурных проблем, инвесторов поджидают резкие колебания курсов, потенциальные взломы бирж, регуляторные ограничения отдельных юрисдикций и т.п.

Диверсификация криптовалютного портфеля

Перечисленных выше рисков частично позволяет избегать диверсификация портфеля. Диверсификация – это подход, который подразумевает распределение рисков за счет добавления в портфель проектов, не связанных или мало связанных между собой. Такой подход позволяет избежать критических потерь, долгое время оставаться на плаву и постоянно наращивать доходность.

Приведем пример важности диверсификации для снижения рисков. Если бы все ваши средства в 2022 году были вложены в монету LUNA блокчейна Terra, то в момент краха сети вы бы остались ни с чем. Если же на момент краха Terra только 5% ваших средств были вложены в LUNA, то весной 2023 года общая доходность вашего портфеля с высокой вероятностью была бы плюсовой (как минимум, за счет роста цен BTC и ETH, которые вы бы точно держали в своем портфеле).

Будущее криптовалют и блокчейн технологии

Криптовалюты и технология блокчейна активно развивается и получает все большее применение в реальной экономике. Множество площадок для торговли, организации, развивающие технологии, постепенно принятие традиционными институтами и организациями свидетельствует о том, что криптовалюты с нами надолго.

Эволюция регулирования криптовалют

Разные страны имеют различное криптовалютное законодательство

На начальных этапах развития криптовалют и блокчейна, их не воспринимались всерьез. Некоторые специалисты высказывают сомнения в состоятельности и устойчивости отрасли до сих пор. Однако с 2014-2015 годов постепенно начало развиваться отраслевое законодательство.

Первые законодательные акты были призваны дать определение криптовалютам в рамках существующих законов, чтобы сделать их средством платежа (или наоборот – запретить) и таким образом легализовать использование крипты и начать собирать налоги. С другой стороны, законодатели старались защитить инвесторов и обеспечить хоть какие-то гарантии для пользователей криптовалют, а также начали бороться с отмыванием денег при помощи крипты.

В первую очередь это касалось централизованных криптовалютных бирж. Начали появляться требования к идентификации пользователей, правила регуляции работы бирж в определенных юрисдикциях (например, запрет на некоторые биржевые продукты, вроде бессрочных фьючерсных контрактов), а то и полные запреты на использование крипты (например, в Китае).

Эволюционные процессы в законодательстве продолжаются. Но правила использования криптовалют во многих стран остаются неопределенными. При этом международным биржам приходится соответствовать различным требованиям: от максимально полной свободы использования (как, например, в Сальвадоре или ОАЭ) до полного запрета (как в Китае) или постоянного давления со стороны регуляторов (как в США).

Примеры использования криптовалют

Платежи – криптовалютами можно платить за товары и услуги;
Торговля и инвестиции – криптовалюты можно покупать и продавать, зарабатывая на разнице цен, а также использовать как средство инвестирования;
Cтейблкоины – криптовалюты со стоимостью, привязанной к стоимости фиатной валюты. Как правило, к доллару США в соотношении 1:1;
Обернутые криптовалюты – криптовалюты, позволяющие использовать монеты одного блокчейна в другом блокчейн;
Токены управления – специальные монеты, дающие право голосования или управления в DAO или DeFi;
и другие.

Вызовы и возможности для криптовалют

Основные вызовы, с которыми сталкиваются современные
криптовалюты:

Неопределенность отношения к криптовалюте регулирующих органов разных стран;
Вероятная конкуренция с CBDC (цифровые валюты центральных банков) в ближайшие 5-10 лет;
Возможность неожиданных негативных событий, как крах FTX, подрывающих устойчивость индустрии.

Основные выводы для начинающих

Криптовалюта – интересный и перспективный актив, обещающий высокую доходность. При этом это очень рисковый инструмент из-за молодости отрасли, специфики регулирования, колебания цен и целого ряда других причин. Однако это всего лишь означает, что пользоваться им нужно осторожно и с умом.

Если вы решили инвестировать в крипту, не торопитесь, не вкладывайте все свободные средства и не ждите быстрого успеха. Внимательно изучайте проекты и продукты, которые они предлагают, изучайте принципы работы криптовалют и блокчейна. Неторопливый и взвешенный подход принесет хорошие результаты.

FAQ

Что такое криптовалюта и как она работает?

Криптовалюта – это цифровой актив, для работы которого используется децентрализованная сеть компьютеров-узлов (нод). Фундаментом криптовалютной технологии является – блокчейн (база данных, хранящаяся на компьютерах-узлах). Эта база специальным образом зашифрована и постоянно обновляется в процессе совершения транзакций. Криптовалюты не имеют физической формы, как например, фиатные деньги. Крипта – это просто кусок кода. Эмиссией криптовалют занимаются майнеры (участники блокчейна, добывающие новые монеты) или стейкеры (участники блокчейна, хранящие и обрабатывающие транзакции). Для работы с криптовалютами используются приватные и публичные адреса. Первые дают доступ к аккаунту пользователя и позволяют подтвердить принадлежность транзакции, вторые – используются для непосредственных переводов монет между пользователями блокчейна.

Являются ли криптовалюты реальными деньгами?

Финансовые институты по-разному относятся к криптовалютам: некоторые считают их законным платежным средством и ставят на один уровень с традиционными фиатными валютами (как, например, Минфин Сальвадора), товарами, ценными бумагами и другими ценностями.

В этом смысле сложно однозначно сказать, являются ли криптовалюты “реальными” деньгами, но они активно используются в качестве средства платежа.

Как объяснить новичку, что такое криптовалюта простыми словами?

Криптовалюта – это цифровые “монеты”, используемые в интернете. У криптовалют нет физического выражения, как у традиционных денег, их выпуск и стоимость не регулируются государственными органами.

Чтобы перевести криптовалюту от одного пользователя к другому, не нужен посредник в виде банка. Для этого криптовалюты используют блокчейн – цепочку информационных блоков.

Каким образом криптовалюта приносит прибыль?

Криптовалюта может приносить прибыль различными способами. К ним относятся, например:

Инвестирование – покупка и удержание криптовалюты с расчетом на то, что цена монеты вырастет со временем;
Трейдинг – покупка и продажа криптовалюты с расчетом на выигрыш от разницы цен;
Майнинг – обеспечение работы блокчейна за счет добычи PoW криптовалюты в обмен на вознаграждение;
Стейкинг – блокировка PoS криптовалюты для поддержания работы блокчейна. Работает по принципу банковского депозита, с начислением процентов;
и множество других.

Подходят ли криптовалюты для инвестирования?

Да. При долгосрочных инвестициях криптовалюты могут показывать отличную доходность в десятки и даже сотни процентов. При этом вложения в криптовалюту считаются очень рисковыми инвестициями по причине крайне высокой волатильности: стоимость криптовалюты может значительно меняться за короткие промежутки времени.

Что безопаснее для инвестиций – криптовалюты или акции?

Акции безопаснее. Рынок акций понятным образом регулируется, существует давно и не имеет таких высоких рисков, с которыми можно столкнуться при инвестициях в криптовалюту. При этом доходность на рынке акций может быть существенно ниже, чем на криптовалютном.

Например, в 2020 году доходность индекса S&P 500 (индекс отражает средневзвешенную цену акций 500 самых крупных предприятий США) составила 18.4%. В том же году доходность Bitcoin была 301%, а Ethereum – 464%.

Есть ли у криптовалюты будущее?

Большинство специалистов считает, что есть. Криптовалюты все прочнее входят в обиход, принимаются на уровне регулирующих органов, отдельных сфер и компаний, в том числе инвестиционных фондов. Такое широкое принятие может свидетельствовать о том, что криптовалюты пришли надолго. При этом невозможно точно сказать, как именно будет развиваться криптосфера.

Агата Редич

Автор статей, редактор

Автор статей и редактор сайта. Работает с текстами более 12 лет. Среди клиентов: Rossman, Zara, Bosch, ING Bank, Lexus и другие. Криптожурналист с 2018 года. Написала более сотни статей о криптовалютах и крипторынке. Профессиональное кредо Агаты — раскрывать сложные темы доступно и просто.

Подробнее

Эмиль Рабин

Эксперт сайта

Криптовалютный эксперт и финансовый аналитик. Имеет опыт работы в компаниях Bain и KPMG, сотрудничал с PayPal и Revolut, организовал более 30 образовательных мероприятий о блокчейне и криптовалютах в Восточной Европе. С 2022 года ― эксперт портала TGDRatings.com.

Подробнее